Was ist Clearpool (CPOOL)?

Im Detail

1. Zweck und Fokus auf institutionelle Kunden

Clearpool wurde entwickelt, um der wachsenden Nachfrage institutioneller Kunden nach unbesicherten Krediten im Bereich der dezentralen Finanzwirtschaft (DeFi) gerecht zu werden. Bei klassischen DeFi-Krediten müssen Kreditnehmer meist mehr Sicherheiten hinterlegen, als sie leihen. Clearpool beseitigt diese Hürde für geprüfte institutionelle Kunden wie Jane Street und Wintermute und ermöglicht ihnen so einen effizienteren Zugang zu Kapital.

Kreditgeber stellen Liquidität in Pools bereit, die jeweils für einen einzelnen Kreditnehmer bestimmt sind, und erhalten dafür eine Rendite, die das jeweilige Risiko berücksichtigt. Seit 2021 hat das Protokoll Kredite im Wert von fast einer Milliarde US-Dollar vergeben. Damit positioniert es sich als regulierungsgerechte Brücke zwischen dem traditionellen Finanzwesen und DeFi.

2. Technologie und Ausbau auf mehrere Blockchains

Das Protokoll basiert auf Ethereum und Polygon. Die Produktpalette ist als übergreifende Liquiditätsschicht konzipiert und wurde auf weitere Netzwerke ausgeweitet, darunter Optimism, Base, Arbitrum und Mantle.

Ein wichtiger strategischer Schritt ist der Ausbau auf das XRP Ledger (XRPL), der gemeinsam mit Ripple und Cicada Partners entwickelt wird. Dabei sollen die geplanten nativen Kreditstandards des XRPL genutzt werden, um Kreditpools einzurichten. Die Kredite sollen in Ripples Stablecoin RLUSD abgewickelt werden. Im Fokus stehen Fintech- und Zahlungsunternehmen.

3. Tokenmodell und Produkte im Ökosystem

CPOOL ist der Nutzungs- und Mitbestimmungstoken des Protokolls. Inhaber können ihre Token staken, sich an Abstimmungen beteiligen und Belohnungen erhalten.

Im Oktober 2026 stimmten die Token-Inhaber einem Umtausch im Verhältnis 1:1 in den neuen Token CLEAR zu. Damit sollen der Ausbau auf das XRPL und ein deflationärer Mechanismus finanziert werden: 50 % der Protokollgebühren sollen dafür verwendet werden, CLEAR zurückzukaufen und zu vernichten.

Zum Ökosystem gehören Clearpool Prime, eine KYC-/AML-Plattform für institutionelle Kunden; PayFi Vaults zur Finanzierung von Stablecoin-Zahlungen; cpUSD, ein Stablecoin, der Rendite erwirtschaftet; sowie Treasury Pools, deren Rendite durch kurzfristige US-Staatsanleihen abgesichert ist.

Fazit

Clearpool ist im Kern eine Infrastruktur für institutionelle Kredite auf der Blockchain. Aus einem auf Ethereum basierenden Marktplatz entwickelt sich ein Ökosystem, das mehrere Blockchains umfasst und gezielt auf Anwendungen im traditionellen Finanzwesen ausgerichtet ist. Wie werden der Umzug auf das XRP Ledger und der neue Token CLEAR Clearpools Rolle im Markt für Stablecoin-Kredite verändern?